Как определять уровни поддержки и сопротивления

Определение локальных минимумов и максимумов — один из самых простых способов анализа рынка на сегодняшний день. Уровень поддержки Биткоина позволяет определить благоприятные точки для торговли в рамках выбранного таймфрейма. Коротко о главном:

1. Уровни поддержки и сопротивления используют на малых временных промежутках, а также для определения ключевой цены.

2. Инструмент не используют в период «новостной волатильности» или другого влияния фундаментальных факторов.

3. Использование уровней поддержки нецелесообразно на предельно малых таймфреймах, т.к. локальные экстремумы могут оказаться «волатильным шумом».

Важно: Как и любой другой способ, определение уровней поддержки используется для анализа рынка, но не предсказания дальнейшей цены. При приближении к локальному минимуму/максимуму, всегда существует вероятность его пробития с последующим продолжением тренда.

Психологическая составляющая

Перед тем, как перейти к технической составляющей уровней поддержки и сопротивления, нужно помнить о психологической базе анализа.

Любые паттерны, модели, отражаемые на графике — это результат деятельности других трейдеров. Это позволяет проанализировать движения рынка, опираясь на предыдущие схожие данные. Таким образом, на основании того, как покупатели/продавцы вели себя в подобной ситуации ранее, трейдеры пытаются предугадать дальнейшее движение цены.

Подводный камень теханализа заключается в том, что кроме вас на них ориентируются десятки тысяч других трейдеров, что в отсутствии крупного игрока делает их более устойчивыми.

Что такое Уровни

Уровни поддержки и сопротивления Биткоина и других активов — это точки баланса между натиском одной группы трейдеров (быки) и противостоящей ей (медведи).

Уровень поддержки Биткоина — это цена, при которой желающих купить актив становится больше, чем желающих ее продать. В этом случае, по достижению определенной отметки происходит разворот с отскоком.

Уровень поддержки — место на графике, где желающих продать (зафиксировать прибыль) становится больше, чем желающих купить.

Пробитие означает, что цена (обычно круглая), которую трейдеры психологически считали привлекательной, была сметена натиском противоположной группы.

На что обратить внимание: проводя торговые операции через терминал, когда ориентируетесь на жесткие торговые каналы, старайтесь ставить гибкие лоссы т.к. возможны проскальзывания на несколько пунктов, что может привести к убытку, и оставшейся незакрытой позиции в дальнейшем.

Как на графике появляются уровни

Точки сопротивления на графике выглядят как место локального разворота тренда. Обычно они совпадают со снижением объема торгов. Тестируемые минимумы и максимумы выглядят как бар с широким хвостом при низких объемах.

Сама по себе точка не является «уровнем», а поэтому говорить об устойчивой поддержке/сопротивлении можно только, если график несколько раз упирается в «канальную» цену.

Что такое Сила Тренда

Сила тренда — совокупность показателей, показывающая его продолжительность, волатильность и устойчивость.

Существует три вида трендов: восходящий, нисходящий и боковой. Анализируя локальные экстремумы в сочетании с объемом торгов, определяется направление тренда в сочетании с его силой.

Т.е. если мы наблюдаем регулярное пробитие сопротивления рынка на больших объемах, то верхняя граница канала перерисовывается. Когда тренд перестаёт пробивать, он переходит в боковую фазу (флет) и будет двигаться в рамках этого канала, упираясь в точки.

Важно: уровень поддержки на сильных трендах при серьезном прорыве в дальнейшем становится уровнем сопротивления, т.к. большое количество игроков зашли именно по этой цене.

Уровни на экстремумах

Чтобы определить канал движения и выявить основные уровни поддержки и сопротивления, нужны экстремумы.

Экстремум — это горизонтальная линия, проведенная вдоль графика, по указанным критериям.

1. Таймфрейм.

2. Точки разворота тренда.

Таким образом, для определения каналов необходимо взять график на указанном временном промежутке и провести перпендикулярные линии относительно ключевых точек разворота.

Уровни поддержки определяются по нижней границе свечи. Если полученная линия получается прямой — это флет. Если с наклоном — надвигается тренд. По продолжению этих линий можно предположить следующие уровни поддержки при растущем тренде.

Для отрисовки сопротивления рассматриваются не минимумы, а затем проводятся линии вдоль них.

Если после отрисовки по локальным минимумам и максимумам трейдер видит нисходящий треугольник, это может свидетельствовать о сужении волатильности тренда. Прорыв треугольника также может свидетельствовать о формировании нового тренда.

Уровни на круглых числах

Круглые числа не являются панацеей, но, в отличие от построенных экстремумов, позволяют предугадать движение цены в новом диапазоне. Обычно их комбинируют с другими, например, Фибоначчи.

Магия круглых чисел, как и в целом весь теханализ, базируется на психологии. При долгой и устойчивой работе в канале у трейдеров формируются представления о приятной цене. Обычно, упираясь в эту цену, они закрывают сделки, боясь отскока (т.к «цена слишком велика/низка). Если обратить внимание на котировки с большим количеством знаков после запятой, то именно вокруг круглых чисел формируется большая часть экстремумов во время флета.

Когда происходит пробитие по круглому числу, идет серьезное движение с возможными проскальзыванием и повышением амплитуды графика. Круглые числа еще называют «психологическим уровнем цены».

Ложный пробой/отскок

Торгуя по такому анализу, трейдеров ожидает большой подводный камень, связанный с сильными трендами. Это ложный отскок по уровню на сильном тренде. Он выделяется большой амплитудой движения и обычно называется коррекцией рынка.

Коррекция рынка чаще происходит из-за  закрытия позиций рядом трейдеров:

1. Фиксация результата.

2. Минимизация убытка.

3. Автоматическое закрытие.

Как это может выглядеть. Допустим, вы видите нисходящий тренд, стремящийся пробить круглое число. Но по достижению этого числа объем сделок вырастает в несколько раз, ввиду чего происходит большой отскок. Если не произошло проскальзывание, то отскок означает принудительное закрытие позиций по текущей цене. Это создает встречное движение.

Отличие ложного пробоя от канального возврата определяется в большинстве случаев по объему торгов. Если к приближению ключевого уровня объем сделок падает, а не растет, то вероятно цена вернётся в канал. Если отскок произошел с аномальным изменением объемов закрытых сделок, то скорее всего он ложный, либо происходит коррекция.

То же самое касается пробоя. Ложный пробой лучше всего виден большими «хвостовиками» японских свечей, после чего цена возвращается в исходное положение.

Определение уровней по индикаторам

При большой волатильности рынка на малых таймфреймах возможно появление шумов, которые трейдер может интерпретировать как ложный уровень поддержки. Индикаторы в этом случае позволяют отсечь ряд шума и сформировать более устойчивые паттерны.

Работая по «уровням», для прибыльной торговли подойдут индикаторы, которые базируются на скользящих средних.

Если средняя линия совпадает с точками экстремума, то это хороший знак того, что уровень поддержки был выбран правильно и торговля будет продолжаться в том же канале.

При устойчивом тренде можно воспользоваться индикаторами Фиббоначи, которые позволят отстроить быстро изменяющиеся точки и поставить канальный диапазон цен.

Если вы торгуете, используя уровень сопротивление, обратите внимание на индикаторы:

• Аллигатор;
• Фиббоначи;
• Полосы боллинджера;
• Разные вариации скользящих средних (адаптивная, экспоненциальная, сглаженная и пр.).

Торговая стратегия с уровнями поддержки и сопротивления

Основная торговая стратегия в рамках анализа с использованием поддержки и сопротивления для криптовалют — торговля внутри канала. Предварительно трейдер определяет ключевые точки. Далее просматривает угол наклона тренда (если это не флет) и торгует в рамках установленной цены.

Это называется торговля на отскоках внутри канала. Как это работает? Допустим, наблюдается сильное сопротивление на ключевой метке, которая не пробивается экстремумом в течении минимум 3-х периодов. Значит, можно предположить, что в следующий раз по достижении этой отметки цена снова отскочит. В таком случае, с приближением актива к этой цене производится закупка актива.

Далее осуществляется закрытие позиции после отскока на комфортной для трейдера цене. Идеальным вариантом станет определение ключевых позиций и удержание вплоть до отскока с обратной стороны. Это более сложная стратегия, которая называется «следование за трендом». Ее преимущество заключается в том, что при пробитии верхней планки можно достичь серьезной прибыли не закрывая позицию.

Если прогноз был неверным (пробитие на старте торговой операции), лучше сразу фиксировать убыток и определять новый диапазон.

Плюсы и минусы

Плюсы анализа по описанному методу:

1. Универсальность. Инструмент можно комбинировать практически с любым существующим индикатором.

2. Самая популярная стратегия «следования за трендом», основана на этом инструменте.

3. Легко строятся, понятны для новичков.

Среди минусов стоит отметить:

1. Время сниженной торговой активности. К примеру, когда торговля проходит на малых объемах, возможны любые пробои и откаты, т.к. один сильный игрок может перешить всё сопротивление.

2. Устойчивый флет. Лучше использовать этот инструмент только для определения канала боковика, т.к. возможны частые ложные пробои.

3. Невозможность использовать во время серьёзных новостей или движения фундаментальными факторами.

4. Большая субъективность результатов.

Вывод

Результативность торговли— субъективное понятие. Этот инструмент позволяет более-менее точно определять каналы движения трендов и их разворота. Но главной проблемой использования этого инструмента был и остаётся трейдер.

Так как можно выбрать любой временной промежуток и таймфрейм, то каждый может нарисовать свои собственные линии. Поэтому для уменьшения субъективизации результатов рекомендуется использовать дополнительные инструменты, которые подтвердят или опровергнут «предсказание» котировок.

В целом, на паттернах с уровнями поддержки и сопротивления построен практически весь теханализ. Основные паттерны, плечи, треугольники и их производные, строятся именно по принципу отрисовки уровней и анализа получившихся фигур.

Использовать их или нет — дело конкретного трейдера, но понимание их работы обеспечит лучшее осознание движений на рынке.

Дисклеймер

Торговая деятельность сопряжена с высоким риском. Помните, что ни один из способов теханализа не даёт 100% гарантии верного прогноза. Торгуйте только на те средства, которые готовы потерять. Помните о важности манименеджмента, и не нарушайте выстроенной торговой стратегии.